A.系統風險只對單個證券有影響，是單個證券的特有風險
B.非系統風險只對單個證券有影響，是單個證券的特有風險
C.系統風險對所有證券的影響差不多是相同的
D.系統風險可以通過證券分散化來消除
E.非系統風險可以通過證券分散化來消除

A.在同期限債券中，其利率風險最大
B.可以折價，平價或溢價發(fā)行
C.投資收益全部源于資本利得
D.可以計算到期收益率
E.該債券的再投資風險最大

A.均值-方差模型
B.資本-資產定價模型
C.套利定價模型
D.因素模型
E.均衡模型

A.套利一般可分為三類：跨期套利、跨市套利和跨商品套利
B.跨期套利是套利交易中最普遍的一種，是利用同一商品但不同交割月份之間正常價格差距出現異常變化時進行對沖而獲利的，又可分為牛市套利和熊市套利兩種形式
C.跨市套利是在不同交易所之間的套利交易行為。當同一期貨商品合約在兩個或更多的交易所進行交易時，由于區(qū)域間的地理差別，各商品合約間存在一定的價差關系
D.在牛市套利時，交易所買入近期交割月份的合約，同時賣出遠期交割月份的合約，希望近期合約價格上漲幅度大于遠期合約價格的上漲幅度
E.日經225指數期貨同時在新加坡國際金融交易所（SIMEX）、大阪證券交易所（OSE.和芝加哥商業(yè)交易所（CME.進行交易，由于標的指數是相同的，因此各個期貨合約的價格變動趨勢也相同，但由于各種因素的影響，同一指數期貨合約之間的價格會保持在一個合理的價差水平。如果比價關系出現暫時的反常，就存在進行套利交易獲利的可能。

A.久期法則一，零息債券的久期等于它的到期時間。零息債券未來只有一筆現金流，所以這筆現金流的權重為1，而且現金流發(fā)生的時間為到期時間，所以，零息債券的久期等于它的到期時間
B.久期法則二，到期時間和到期收益率不變，當息票利率降低時，債券的久期將變長，利率敏感性將增加
C.當息票利率不變時，債券的久期和利率敏感性通常隨到期時間的增加而增加。對于所有的息票債券，當其到期時間增加1年時，它的久期增長少于1年
D.假設其他因素不變，當債券的到期收益率較低時，債券的久期和利率敏感性較高
E.無期限債券的久期為（1+y）/y